מספר ETF חדשים מבית Claymore

ירון קאופמן, 21 נוב' 2007

אינדקסים "חכמים", או מבוססי אלגוריתם ממוחשב, הם הלהיט החם בוול-סטריט. המדדים היצירתיים מנסים לשבות את דמיונם של המשקיעים ולזכות בנתח שוק. בימים תנודתיים בבורסות ארה"ב, נראים ETF-ים כאי של יציבות. המדדים חדשים וקשה לדעת מה הסיכוי לקבל תשואה עודפת בעזרתם.

  1. OTPClaymore/Ocean Tomo Patent – כולל עד 300 חברות המחזיקות בזכויות על מס' רב של פטנטים המניבים ערך רב עבור החברה בהווה ובעתיד. כרבע מאחזקות המדד כוללות חברות בתחום טכנולוגיות המידע, ועוד 18% מרוכזים בתחום הבריאות והתרופות. חברות בעלות משקל גבוה במדד (עד 5% לכ"א) הן ג'נרל אלקטריק, מייקרוסופט, פרוקטור אנד גמבל, AT&T, ג'ונסון אנד ג'ונסון, סיסקו ועוד. המדד השיג תשואת יתר משמעותית לעומת S&P 500 בשנת 2007. דמי ניהול 0.6%.
  2. CSDClaymore/Clear Spin-Off – ספין-אוף היא חברה חדשה שנפרדה מחברת האם הגדולה יותר, על מנת להתמקד בתחום ליבה מובחן מהחברה האם. לדוגמה, בשנת 2006 התפצלה חברת Western Union מחברת האם First Data והחלה להיסחר בבורסה כחברה עצמאית, המתרכזת בתחום העברות הכספים בעולם. החברה הזו בעלת משקל של כ- 6% במדד. חברות נוספות הכלולות במדד הן אתר הנסיעות המצליח Expedia שהתפצל מ- IAC, רשת בתי הקפה הקנדית Tim Hortons אשר התפצלה מ – Wendy's. במדד כלולות סה"כ כ- 40 חברות. כ – 50% מהמדד מרוכז במגזר השירותים. דמי ניהול 0.6%.
  3. CROClaymore/Zacks Country Rotation – כולל 200 חברות מקנדה ומהמדינות הכלולות במדד MSCI EAFE הבינלאומי (לא כולל יוון), בעלות יחס סיכון-תשואה שיבטיח תשואה עודפת על מדד MSCI EAFE, לדעת המנפיקה. הבסיס לבחירת החברות הוא המדינה. כך, חברות בריטיות מהוות כיום כרבע מהמדד, ואוסטרליה והונג קונג מהוות כ- 13% ממנו כל אחת. נראה כי המדד לא נפגע במהלך משבר הסאב-פריים.
  4. STHClaymore/Sabrient Stealth – כולל 150 מניות קטנות שלא סוקרו על ידי אנליסטים בוול סטריט.
  5. CUTClaymore/Clear Global Timber Index – כולל 27 חברות בינלאומיות העוסקות ברכישת, השכרת וכריתת יערות לתעשיית העץ.

שלח תגובה